【今日導(dǎo)讀】

數(shù)據(jù)要素產(chǎn)業(yè)鏈有望迎來(lái)密集政策催化

該技術(shù)為通信網(wǎng)絡(luò)升級(jí)的必經(jīng)之路，是低空經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要支撐條件

蘇州總規(guī)模近千億元的科創(chuàng)基金集中發(fā)布

農(nóng)業(yè)農(nóng)村部等七部門(mén)聯(lián)合印發(fā)通知，穩(wěn)定肉牛奶牛生產(chǎn)

全球AI服務(wù)器市場(chǎng)規(guī)模將超1800億美元

又一電商巨頭將正式接入支付寶支付

【主題詳情】

數(shù)據(jù)要素產(chǎn)業(yè)鏈有望迎來(lái)密集政策催化

國(guó)家數(shù)據(jù)局就《關(guān)于促進(jìn)數(shù)據(jù)產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的指導(dǎo)意見(jiàn)》公開(kāi)征求意見(jiàn)。其中提到，促進(jìn)數(shù)據(jù)合規(guī)流通交易。鼓勵(lì)探索多元化數(shù)據(jù)流通交易方式，支持?jǐn)?shù)據(jù)交易機(jī)構(gòu)、數(shù)據(jù)流通交易平臺(tái)互認(rèn)互通。支持企業(yè)貼近市場(chǎng)需求，開(kāi)發(fā)數(shù)據(jù)產(chǎn)品和服務(wù)，通過(guò)場(chǎng)內(nèi)、場(chǎng)外合法合規(guī)流通交易數(shù)據(jù)。構(gòu)建數(shù)據(jù)跨境便利化服務(wù)體系，推動(dòng)數(shù)據(jù)跨境安全有序流動(dòng)，支持企業(yè)利用數(shù)據(jù)空間等多種形式，開(kāi)展國(guó)際合作。

數(shù)據(jù)要素是繼土地、勞動(dòng)力、資本和技術(shù)后的第五大生產(chǎn)要素，相比于其他生產(chǎn)要素，數(shù)據(jù)可復(fù)制、可共享、無(wú)限增長(zhǎng)和供給的稟賦打破了傳統(tǒng)要素有限供給對(duì)增長(zhǎng)的制約，為持續(xù)增長(zhǎng)和永續(xù)發(fā)展提供了基礎(chǔ)和可能。德邦證券認(rèn)為，隨著數(shù)據(jù)要素市場(chǎng)化配置改革的不斷深入和數(shù)據(jù)資產(chǎn)入表等實(shí)踐不斷推進(jìn)，社會(huì)機(jī)構(gòu)數(shù)據(jù)資產(chǎn)及其衍生市場(chǎng)的總規(guī)模將超過(guò)30萬(wàn)億。西南證券指出，國(guó)家數(shù)據(jù)局發(fā)布的系列制度文件有望為確權(quán)、定價(jià)、流通體系制度不完善等關(guān)鍵堵點(diǎn)難點(diǎn)做出規(guī)范，通過(guò)多場(chǎng)景、多主體的復(fù)用，加速產(chǎn)業(yè)落地節(jié)奏，產(chǎn)業(yè)鏈有望迎來(lái)密集政策催化。

上市公司中，德生科技是數(shù)據(jù)加工和運(yùn)營(yíng)服務(wù)商，相關(guān)數(shù)據(jù)產(chǎn)品已經(jīng)在各大數(shù)交所掛牌交易，公司在數(shù)據(jù)要素業(yè)務(wù)方面的發(fā)展聚焦于民生領(lǐng)域，根據(jù)相關(guān)分類(lèi)，公司偏向服務(wù)型、應(yīng)用型數(shù)商。銅牛信息數(shù)據(jù)資產(chǎn)相關(guān)業(yè)務(wù)旨在為客戶提供數(shù)據(jù)資產(chǎn)相關(guān)的登記、咨詢(xún)及管理等服務(wù)，協(xié)助客戶摸清數(shù)據(jù)資產(chǎn)家底，實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)資產(chǎn)確權(quán)，并協(xié)助客戶完成數(shù)據(jù)資產(chǎn)質(zhì)量評(píng)價(jià)工作。零點(diǎn)有數(shù)作為中國(guó)領(lǐng)先的數(shù)據(jù)分析與決策支持服務(wù)機(jī)構(gòu)之一，多年發(fā)展積累大量商業(yè)領(lǐng)域與政務(wù)服務(wù)領(lǐng)域的優(yōu)質(zhì)客戶。

該技術(shù)為通信網(wǎng)絡(luò)升級(jí)的必經(jīng)之路，是低空經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要支撐條件

近期，北京移動(dòng)攜手中興通訊、瑞合玄武在中關(guān)村（延慶）低空經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)園打造業(yè)界首個(gè)5G-A通信一體低空智慧園區(qū)，首次利用4.9G 5G-A網(wǎng)絡(luò)實(shí)現(xiàn)無(wú)人機(jī)飛控通信和軌跡實(shí)時(shí)感知，完成了7x24小時(shí)無(wú)人機(jī)智能巡檢、低空航線守護(hù)、無(wú)人機(jī)物流配送等多項(xiàng)智慧園區(qū)業(yè)務(wù)。

中信建投研報(bào)指出，低空經(jīng)濟(jì)的發(fā)展離不開(kāi)通信和感知網(wǎng)絡(luò)的支撐。5.5G和6G演進(jìn)的核心特征之一就是通感一體化。通感一體化是通信網(wǎng)絡(luò)升級(jí)的必經(jīng)之路，是低空經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要支撐條件，也將伴隨低空應(yīng)用發(fā)展而不斷豐富。專(zhuān)網(wǎng)通信設(shè)備和指揮調(diào)度系統(tǒng)也是重要的基礎(chǔ)設(shè)施。關(guān)注5G—A基站建設(shè)、專(zhuān)網(wǎng)通信設(shè)備和指揮調(diào)度系統(tǒng)、衛(wèi)星導(dǎo)航與衛(wèi)星通信、物聯(lián)網(wǎng)模組等產(chǎn)業(yè)鏈。

上市公司中，信科移動(dòng)在通感一體化、高精度定位等領(lǐng)域進(jìn)行了技術(shù)及產(chǎn)品布局，可為低空經(jīng)濟(jì)的發(fā)展提供網(wǎng)絡(luò)側(cè)的技術(shù)能力支撐。縱橫通信通感一體類(lèi)燈桿定位為城市新型公共基礎(chǔ)設(shè)施，集成了智慧照明、環(huán)境監(jiān)測(cè)、5G互聯(lián)、智慧安防、公共廣播、信息宣發(fā)等功能，實(shí)現(xiàn)“多桿合一”“一桿多用”。梅安森參股子公司知與行公司擁有工信部批復(fù)的衛(wèi)星通信相關(guān)的增值電信業(yè)務(wù)資格，并已開(kāi)發(fā)了衛(wèi)星通信，4G、5G基站和部分通感一體化的融合產(chǎn)品。

蘇州總規(guī)模近千億元的科創(chuàng)基金集中發(fā)布

據(jù)媒體報(bào)道，在2024蘇州國(guó)際科創(chuàng)大會(huì)上，由蘇創(chuàng)投集團(tuán)牽頭，73只總規(guī)模近千億元的科創(chuàng)基金集中發(fā)布。第一類(lèi)是通過(guò)優(yōu)秀資本合作組建的基金。如航投蘇州空地互聯(lián)產(chǎn)業(yè)基金，目標(biāo)規(guī)模10億元，存續(xù)期十五年，以耐心資本持續(xù)滋養(yǎng)低空經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域的科技創(chuàng)新。第二類(lèi)是省市合作的戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)專(zhuān)項(xiàng)基金。由蘇創(chuàng)投集團(tuán)與江蘇高投集團(tuán)簽約落戶蘇州3只專(zhuān)項(xiàng)基金，總規(guī)模達(dá)到135億元。其中兩只分別聚焦“高端裝備”“生物醫(yī)藥”的產(chǎn)業(yè)專(zhuān)項(xiàng)母基金，可以吸引約500億規(guī)模的新基金設(shè)立，共同支持產(chǎn)業(yè)發(fā)展。第三類(lèi)是圍繞蘇州本地的龍頭產(chǎn)業(yè)及創(chuàng)新策源地發(fā)起設(shè)立的特色基金。例如蘇創(chuàng)中荷科創(chuàng)耐心投資基金，由蘇創(chuàng)投作為市級(jí)創(chuàng)投平臺(tái)與蘇州相城區(qū)合作設(shè)立，圍繞中荷（蘇州）科技創(chuàng)新港優(yōu)質(zhì)產(chǎn)業(yè)項(xiàng)目展開(kāi)投資。基金存續(xù)期十五年，以長(zhǎng)期穩(wěn)定的耐心資本賦能頂尖技術(shù)的孕育和發(fā)展。

以培育新質(zhì)生產(chǎn)力為主的科技創(chuàng)新政策不斷加碼，“科技-金融-產(chǎn)業(yè)”的良性互促在以新“國(guó)九條”、科創(chuàng)板八條等資本市場(chǎng)制度下不斷暢通，當(dāng)前大國(guó)博弈中催生硬科技賽道投資的景氣度。中泰證券表示，總體來(lái)看，當(dāng)前全球資本爭(zhēng)相涌入AI等科技創(chuàng)新領(lǐng)域，已將美股相關(guān)板塊估值沖向歷史高位。反觀中國(guó)半導(dǎo)體等科技上游板塊估值仍然較低。在產(chǎn)業(yè)政策助力技術(shù)升級(jí)以及下游需求的持續(xù)拉動(dòng)下，半導(dǎo)體為代表的科技競(jìng)賽板塊或出現(xiàn)資金流入，或帶動(dòng)一輪盈利+估值的“戴維斯雙擊”。

公司方面，珂瑪科技位于蘇州市虎丘區(qū)高新區(qū)，是上海微電子的主要核心陶瓷零部件供應(yīng)商，主要向其供應(yīng)承重固定類(lèi)及手爪墊片類(lèi)陶瓷產(chǎn)品。公司先進(jìn)陶瓷材料零部件主要用于半導(dǎo)體制造前道工序，已覆蓋刻蝕、薄膜沉積、離子注入、光刻和氧化擴(kuò)散設(shè)備。華亞智能位于蘇州市相城區(qū)經(jīng)濟(jì)開(kāi)發(fā)區(qū)，已向客戶少量供應(yīng)應(yīng)用于光刻機(jī)設(shè)備的精密金屬結(jié)構(gòu)件產(chǎn)品。公司已進(jìn)入半導(dǎo)體晶圓制造設(shè)備國(guó)際巨頭AMAT，Lam Research，晶圓檢測(cè)設(shè)備國(guó)際知名制造商Rudolph Technologies和國(guó)內(nèi)領(lǐng)先制造商中微半導(dǎo)體的供應(yīng)鏈體系，為高端半導(dǎo)體刻蝕，沉積，晶圓檢測(cè)等設(shè)備提供精密金屬結(jié)構(gòu)件。

農(nóng)業(yè)農(nóng)村部等七部門(mén)聯(lián)合印發(fā)通知，穩(wěn)定肉牛奶牛生產(chǎn)

農(nóng)業(yè)農(nóng)村部等七部門(mén)聯(lián)合印發(fā)《關(guān)于促進(jìn)肉牛奶牛生產(chǎn)穩(wěn)定發(fā)展的通知》，明確了穩(wěn)定肉牛奶牛生產(chǎn)7個(gè)方面的政策措施。《通知》要求，各地要強(qiáng)化部門(mén)溝通協(xié)作，形成工作合力。在組織落實(shí)好現(xiàn)有資金渠道基礎(chǔ)上，結(jié)合實(shí)際出臺(tái)更有針對(duì)性的助農(nóng)助企紓困支持政策。建立與養(yǎng)殖場(chǎng)戶（企業(yè)）常態(tài)化溝通交流機(jī)制，指導(dǎo)和幫助解決好生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)中遇到的實(shí)際困難，促進(jìn)肉牛奶牛生產(chǎn)平穩(wěn)發(fā)展。

2022年我國(guó)人均液態(tài)奶消費(fèi)量18.3kg，較日本的32.8kg仍有較大差距，且從消費(fèi)結(jié)構(gòu)來(lái)看，我國(guó)乳制品消費(fèi)結(jié)構(gòu)較為初級(jí)，酸奶、奶酪等高附加值產(chǎn)品消費(fèi)占比遠(yuǎn)低于日本，液態(tài)奶中常溫奶占比遠(yuǎn)高于日本。東吳證券研報(bào)指出，未來(lái)隨著中國(guó)本土消費(fèi)意識(shí)提升和消費(fèi)力累積，酸奶、奶酪、鮮奶等品類(lèi)發(fā)展?jié)摿^大。我國(guó)乳業(yè)消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級(jí)空間廣闊，乳企創(chuàng)新和盈利提升潛力可期。

上市公司中，新乳業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)是奶牛養(yǎng)殖，乳制品及含乳飲料的研發(fā)、生產(chǎn)和銷(xiāo)售。公司主要產(chǎn)品包括液體乳、含乳飲料和奶粉等。洽洽食品與大股東合肥華泰集團(tuán)合資成立的安徽新動(dòng)力食品有限公司即將推出“動(dòng)力”乳酸菌飲料產(chǎn)品。

全球AI服務(wù)器市場(chǎng)規(guī)模將超1800億美元

隨著各行各業(yè)越來(lái)越多地采用AI，AI服務(wù)器市場(chǎng)正在經(jīng)歷快速增長(zhǎng)，F(xiàn)undamental Business Insights & Consulting預(yù)測(cè)，到2032年該市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到約1830億美元。該研究公司稱(chēng)，預(yù)計(jì)從2024年到2032年，全球AI服務(wù)器市場(chǎng)的復(fù)合年增長(zhǎng)率（CAGR）將達(dá)到約18.5%。AI服務(wù)器市場(chǎng)的增長(zhǎng)是由IT、電信、醫(yī)療和制造業(yè)等行業(yè)越來(lái)越多地采用AI推動(dòng)的，這些行業(yè)依賴(lài)AI實(shí)現(xiàn)自動(dòng)化、預(yù)測(cè)分析和決策。

民生證券研報(bào)指出，以算力產(chǎn)業(yè)鏈的重要環(huán)節(jié)服務(wù)器為視角，科技高速迭代對(duì)算力需求層面而言是最顯著的催化劑。進(jìn)入2024年，服務(wù)器市場(chǎng)再次呈現(xiàn)加速增長(zhǎng)的趨勢(shì)，以存儲(chǔ)為代表的原材料價(jià)格上漲，有望驅(qū)動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)廠商增加服務(wù)器購(gòu)置需求。

上市公司中，拓維信息生產(chǎn)的“兆瀚”系列AI服務(wù)器能夠滿足當(dāng)前各類(lèi)主流AI場(chǎng)景與AI大模型的訓(xùn)練需求，已經(jīng)在國(guó)內(nèi)多個(gè)區(qū)域人工智能計(jì)算中心、城市人工智能中樞、通用AI服務(wù)器場(chǎng)景中得到了應(yīng)用。浪潮信息人工智能服務(wù)器市占率連續(xù)3年全球第一，連續(xù)6年市占率中國(guó)第一；2023年Q3浪潮信息居全球服務(wù)器份額第二。公司牽頭參與服務(wù)器全部國(guó)標(biāo)，是唯一一家同時(shí)加入全球三大開(kāi)放計(jì)算組織的服務(wù)器供應(yīng)商。公司是百度、阿里、騰訊等大型企業(yè)最主要的AI服務(wù)器供應(yīng)商，與科大訊飛保持在系統(tǒng)與應(yīng)用的深入合作。

又一電商巨頭將正式接入支付寶支付

京東將正式接入支付寶支付，預(yù)計(jì)在雙 11 前夕推出。目前消費(fèi)者在京東下單，默認(rèn)的支付方式排序依次為京東支付、云閃付、微信支付等。此前，淘寶宣布接入微信支付。淘寶后續(xù)將面向所有商家簽約，預(yù)計(jì)9月底完成簽約、全量上線該功能，屆時(shí)消費(fèi)者在淘寶購(gòu)物可以使用微信支付。

據(jù)中研普華產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的報(bào)告，中國(guó)第三方支付業(yè)務(wù)交易規(guī)模從2016年的99.27萬(wàn)億元增長(zhǎng)至2022年的337.87萬(wàn)億元，年復(fù)合增長(zhǎng)率(CAGR)為22.6%，預(yù)計(jì)到2028年交易規(guī)模將達(dá)到644萬(wàn)億元，未來(lái)5年CAGR約為13.82%。移動(dòng)支付將繼續(xù)保持快速增長(zhǎng)，成為主流支付方式之一。

上市公司中，飛天誠(chéng)信參股公司宏思電子的芯片產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于金融、移動(dòng)支付、稅務(wù)公安、交通、電力、電子政務(wù)等傳統(tǒng)領(lǐng)域。仁東控股公司子公司廣州合利寶支付科技有限公司的第三方支付業(yè)務(wù)開(kāi)拓主要是采取自營(yíng)與聯(lián)合渠道代理商相結(jié)合的經(jīng)營(yíng)策略。該子公司持有中國(guó)人民銀行核準(zhǔn)發(fā)放的支付業(yè)務(wù)許可證，業(yè)務(wù)類(lèi)型包括互聯(lián)網(wǎng)支付、移動(dòng)電話支付、銀行卡收單業(yè)務(wù)（覆蓋全國(guó)），可在全國(guó)范圍拓展支付業(yè)務(wù)。