《科創(chuàng)板日報(bào)》10月13日訊 根據(jù)財(cái)聯(lián)社創(chuàng)投通—執(zhí)中數(shù)據(jù)，2024年9月中基協(xié)備案的私募股權(quán)投資基金共有307支，較上月304支環(huán)比增加1%，與去年同比減少56%。其中228支基金有機(jī)構(gòu)LP出資（不包括對基金的關(guān)聯(lián)出資行為），共計(jì)541家機(jī)構(gòu)LP出資參與備案基金，關(guān)聯(lián)投資機(jī)構(gòu)198家。根據(jù)披露可統(tǒng)計(jì)的出資規(guī)模，認(rèn)繳資本約841.56億元，較8月減少23%；其中，認(rèn)繳出資在1億-5億的LP數(shù)量和出資規(guī)模較上月都有明顯增加。

LP類型分布

按照9月備案基金的機(jī)構(gòu)LP出資結(jié)構(gòu)，政府資金LP的出資次數(shù)及出資規(guī)模均處于首位。

從出資活躍度來看，企業(yè)投資者出資185次僅次于政府資金201次，位居第二。從出資規(guī)模來看，政府資金認(rèn)繳資本總額約370.34億元，占比44%，較上月652.94億元減少43%。由于本月金融AIC工銀投資有大額出資，其他金融機(jī)構(gòu)認(rèn)繳資本增加至124.81億元，位居第二，占比約15%。企業(yè)投資者出資123.81億元，位居第三。

LP地域分布

從地區(qū)來看，9月備案基金的機(jī)構(gòu)LP中，安徽出資95次最活躍，江蘇出資84次位居第二；與上月相比，安徽出資活躍度提升明顯，天津進(jìn)入出資活躍榜前十。從披露的認(rèn)繳資本來看，江蘇出資約243億元，躍居第一，約占全國出資總額的29%；廣東緊隨其后，出資額達(dá)105億元。

活躍LP榜單

財(cái)聯(lián)社創(chuàng)投通—執(zhí)中數(shù)據(jù)顯示，9月活躍機(jī)構(gòu)LP包括國家中小企業(yè)發(fā)展基金、合肥產(chǎn)業(yè)投資引導(dǎo)基金、北京石景山現(xiàn)代創(chuàng)新產(chǎn)業(yè)發(fā)展基金、山東省新動能基金、紹興柯橋金開新材料科技有限公司、安徽居巢經(jīng)濟(jì)開發(fā)區(qū)投資有限公司等政府引導(dǎo)基金及政府投資平臺，以及成都鯨式科技有限公司、云涌產(chǎn)業(yè)共贏（北京）創(chuàng)業(yè)投資有限公司等企業(yè)投資者（含企業(yè)投資平臺）等。

9月對外投資備案基金數(shù)TOP10 LP如下表所示：

受LP青睞機(jī)構(gòu)榜單

9月有多家投資機(jī)構(gòu)旗下基金獲LP出資，包括普華資本、粵財(cái)創(chuàng)投、工銀資本、招商資本、興泰資本、投控東海、合肥產(chǎn)投等。其中，普華資本旗下4支備案基金獲9家機(jī)構(gòu)LP累計(jì)6.18億元出資，為9月最受LP青睞的投資機(jī)構(gòu)。

9月受LP青睞的投資機(jī)構(gòu)TOP10如下表所示（按期內(nèi)對應(yīng)被投基金數(shù)統(tǒng)計(jì)，被投基金數(shù)相同的以對應(yīng)LP認(rèn)繳資本排序）：

政府資金

（一）出資概況及出資結(jié)構(gòu)

財(cái)聯(lián)社創(chuàng)投通—執(zhí)中數(shù)據(jù)顯示，9月政府資金LP累計(jì)出資201次，較上月148次增加36%，認(rèn)繳資本370.34億元，較上月652.94億元減少43%；整體來看，出資活躍度提升，但平均出資規(guī)模有所下降。其中，政府投資平臺的出資次數(shù)和規(guī)模均最高，共出資116次、認(rèn)繳資本約225.24億元，占比在6成左右。

從各級引導(dǎo)基金的出資結(jié)構(gòu)來看，地級和縣級政府引導(dǎo)基金出資規(guī)模位居前兩位，共出資約97.04億元，占政府引導(dǎo)基金出資總額的67%，資金下沉趨勢明顯。

（二）活躍政府資金LP

9月最活躍的政府資金LP為國家中小企業(yè)發(fā)展基金，出資參與了3支備案基金，認(rèn)繳資本約19.50億元。

公開信息顯示，國家中小企業(yè)發(fā)展基金有限公司是由中央財(cái)政與上海國盛、中國煙草等社會出資人于2020年5月共同發(fā)起成立，注冊資本為357.5億元，通過投資設(shè)立子基金等方式，使基金總規(guī)模達(dá)1000億元以上，重點(diǎn)解決創(chuàng)新型中小企業(yè)的中長期股權(quán)融資問題，更好地服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，更好地促進(jìn)中小企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展。

財(cái)聯(lián)社創(chuàng)投通—執(zhí)中數(shù)據(jù)顯示，截至目前，國家中小企業(yè)發(fā)展基金已對外投資42支基金，與東方富海、國中常榮資產(chǎn)、海通開元、普華資本、華映資本等投資機(jī)構(gòu)合作較多。通過投資基金穿透底層資產(chǎn)，被投項(xiàng)目以電子信息、生物醫(yī)藥、生產(chǎn)制造、企業(yè)服務(wù)、高端裝備等賽道為主。

（三）政府資金LP青睞的投資機(jī)構(gòu)

9月最受政府資金LP青睞的投資機(jī)構(gòu)為投控東海，其管理的2支備案基金綿陽安州區(qū)領(lǐng)航智造新能源產(chǎn)業(yè)基金和江門市銀洲湖產(chǎn)業(yè)基金，共獲2家政府投資平臺出資，累計(jì)認(rèn)繳資本約13.03億元。

上市公司

（一）出資概況

9月共有19家上市公司LP出資參與了14支備案基金，披露的認(rèn)繳資本總額約8.69億元；與8月相比，出資LP數(shù)量維持不變，但出資規(guī)模進(jìn)一步縮小，環(huán)比減少54%。

（二）活躍上市公司LP

其中，合肥城建（002208.SZ）投資了1支備案基金合肥市共創(chuàng)接力創(chuàng)業(yè)投資基金合伙企業(yè)（有限合伙），認(rèn)繳資本2億元，為9月出資金額最高的上市公司LP。

據(jù)財(cái)聯(lián)社創(chuàng)投通—執(zhí)中數(shù)據(jù)，合肥城建（002208.SZ）目前共出資了3支備案基金；通過投資基金穿透底層資產(chǎn)，被投項(xiàng)目都分布在安徽，以房產(chǎn)家居、建筑開采賽道居多。

（三）受上市公司LP青睞的投資機(jī)構(gòu)

興泰資本是9月最受上市公司青睞的投資機(jī)構(gòu)，其管理的合肥市共創(chuàng)接力創(chuàng)業(yè)投資基金合伙企業(yè)（有限合伙）分別獲合肥城建（002208.SZ）、合百集團(tuán)（000417.SZ）兩家上市公司LP出資，累計(jì)認(rèn)繳資本3億元。

公開信息顯示，興泰資本成立于2014年，是合肥市屬金控平臺合肥興泰金融控股(集團(tuán))有限公司旗下專業(yè)從事股權(quán)投資和基金管理的機(jī)構(gòu)，目前共管理包括合肥市高質(zhì)量發(fā)展引導(dǎo)基金在內(nèi)的12支基金，聚焦生物醫(yī)藥、數(shù)字經(jīng)濟(jì)、智能制造、綠色低碳、新材料等行業(yè)領(lǐng)域。

金融機(jī)構(gòu)

（一）出資概況

9月共有12家金融機(jī)構(gòu)LP出資，共參與11支備案基金，已披露的認(rèn)繳資本約124.81億元，出資規(guī)模較上月增加19%。其中，金融AIC有大額出資，險(xiǎn)資、券商類LP出資較上月均有下滑。

（二）金融機(jī)構(gòu)LP出資規(guī)模TOP10

9月金融機(jī)構(gòu)LP中，工銀投資出資額最高，投資了北京國能工融強(qiáng)鏈股權(quán)投資基金（有限合伙），認(rèn)繳資本104.99億元，也是9月所有機(jī)構(gòu)LP中出資額第一位。中國信達(dá)出資額也較高，超10億元。

本月募資事件

據(jù)財(cái)聯(lián)社創(chuàng)投通—執(zhí)中數(shù)據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，9月產(chǎn)業(yè)投資基金募資事件中，擬設(shè)立的有4起，簽約/設(shè)立/落地的有31起，首關(guān)的有1起。

9月部分募資事件列表如下：

創(chuàng)投通：財(cái)聯(lián)社及科創(chuàng)板日報(bào)旗下一級市場服務(wù)平臺，于2022年4月掛牌上海數(shù)據(jù)交易所。通過星礦數(shù)據(jù)、一級市場投融資數(shù)據(jù)、企業(yè)創(chuàng)新評測實(shí)驗(yàn)室、創(chuàng)新公司數(shù)據(jù)庫、未上市公司自選股、擬上市公司早知道和行業(yè)投研等，為創(chuàng)新公司和創(chuàng)投機(jī)構(gòu)提供從數(shù)據(jù)產(chǎn)品到解決方案的一站式服務(wù)體系。