財聯(lián)社12月24日訊，今日晚間，*ST漢馬、*ST通脈、*ST花王三家公司同時發(fā)布了實施資本公積金轉增股本的公告，這一舉措在資本市場引起了廣泛關注，與一般意義上為了分紅而單純增發(fā)股票的行為不同的是，三家公司此次轉增股票是出于破產(chǎn)重整的需要。

*ST漢馬：按照每10股轉增14.5股的比例實施資本公積金轉增股本，共計轉增9.49億股

*ST漢馬公告，因公司執(zhí)行重整計劃進行資本公積金轉增股本事項，公司股票于本次資本公積金轉增股本事項的股權登記日當天，即2024年12月25日停牌一個交易日，并將于2024年12月26日開市起復牌。根據(jù)重整計劃，公司以現(xiàn)有總股本6.54億股為基數(shù)，按照每10股轉增14.5股的比例實施資本公積金轉增股本，共計轉增9.49億股。轉增完成后，公司總股本將增至16.03億股。

*ST漢馬表示，本次資本公積金轉增股本是漢馬科技重整計劃的重要組成內容，與一般情形下的上市公司資本公積金轉增股本存在明顯差異。

根據(jù)本次資本公積轉增股本方案，轉增股票不向原出資人分配，其中515,385,607股用于引入重整投資人，433,370,916股用于清償公司及五家子公司的普通債權。

本次轉增的股票將直接登記至公司管理人開立的專用賬戶及部分重整投資人證券賬戶。登記至專用賬戶的股票，后續(xù)由公司按照重整計劃的規(guī)定，向法院申請另行扣劃至相關重整投資人及債權人的證券賬戶。

鑒于本次資本公積金轉增股本的股權登記日當天公司股票停牌，股權登記日前一交易日（2024年12月24日）公司股票收盤價為6.14元/股，高于轉增股本的平均價格5.51元/股。股權登記日次一交易日（2024年12月26日）的股票開盤參考價格調整為5.77元/股。

*ST漢馬在風險提示中提到，如果公司或其子公司不執(zhí)行或不能執(zhí)行重整計劃，公司將被宣告破產(chǎn)，股票可能被終止上市。公司因2023年度經(jīng)審計的期末歸屬于上市公司股東的凈資產(chǎn)為負值被實施退市風險警示，若公司出現(xiàn)《上海證券交易所股票上市規(guī)則》第9.3.12條規(guī)定的情形，股票可能被終止上市。

*ST通脈：按照每10股轉增18股的比例實施資本公積金轉增股票，共計轉增2.58億股

*ST通脈公告，因公司資本公積金轉增股票事項，公司股票于2024年12月25日停牌一個交易日，并將于2024年12月26日開市起復牌。根據(jù)《重整計劃》，公司以現(xiàn)有總股本1.43億股為基數(shù)，按照每10股轉增18股的比例實施資本公積金轉增股票，共計轉增2.58億股股票。

*ST通脈在公告中提示，轉增股票不向原股東進行分配，全部用于引入重整投資人及清償中通國脈的債務，其中212,613,398股由重整投資人及其指定主體按照《重整計劃》規(guī)定的條件受讓，重整投資人受讓股票所支付的價款，用于支付破產(chǎn)費用、清償各類債權等；其中45,350,374股全部用于清償普通債權，整體化解中通國脈的債務風險，轉增完成后，公司總股本將增至4.01億股。

本次資本公積金轉增股本是中通國脈《重整計劃》的重要組成內容，不同于一般意義上為了分紅而單純增發(fā)股票的行為。

根據(jù)《重整計劃》，本次資本公積金轉增股本的平均價格為5.62元/股。鑒于本次資本公積轉增股本的股權登記日當天（2024年12月25日）公司股票停牌，股權登記日公司股票收盤價為股權登記日前一交易日（2024年12月24日）公司股票收盤價，即10.83元/股，該收盤價高于轉增股本的平均價格5.62元/股，公司股權登記日次一交易日（2024年12月26日）的股票開盤參考價格應當依據(jù)公司本次調整后的除權參考價格的計算公式進行向下除權調整，根據(jù)本次除權參考價格計算公式計算得出的調整后除權（息）參考價格為7.48元/股。

*ST通脈提示風險稱，公司股價存在較大幅度向下除權的風險；公司股票可能存在被終止上市的風險；長期無法分紅的風險；公司股票已被疊加實施退市風險警示以及公司股票被疊加實施其他風險警示。

*ST花王：按每10股轉增約11.5股的比例實施資本公積金轉增股本，共計轉增4.7億股

*ST花王公告，因實施資本公積金轉增股本，公司股票于12月25日停牌一個交易日，并于12月26日復牌。

根據(jù)公告，公司將執(zhí)行重整計劃進行資本公積金轉增股本，以總股本4.07億股為基數(shù)，按每10股轉增約11.55346股的比例實施資本公積金轉增股本，共計轉增4.7億股。轉增后總股本將增至8.77億股。其中，377,065,323股由重整投資人支付現(xiàn)金受讓，現(xiàn)金對價為507,715,039元；43,201,997股向除控股股東花王集團以外的其他股東分配，各股東將以屆時各自持有公司股票的數(shù)量為基數(shù)，按照每10股轉增約1.55346股的比例（保留到小數(shù)點后五位）獲得轉增股票；剩余49,781,729股用于清償公司債務。

公告提示，本次資本公積金轉增股本是花王股份重整計劃的重要組成內容，與一般情形下的上市公司資本公積金轉增股本存在明顯差異。

鑒于股權登記日前一交易日收盤價為15.39元/股，高于轉增股本的平均價2.12元/股，根據(jù)重整計劃計算，調整后除權（息）參考價格為8.28元/股。

根據(jù)轉增股本實施辦法，轉增股票直接登記至公司管理人開立的專用賬戶，后續(xù)由管理人根據(jù)《重整計劃》的規(guī)定，向法院申請另行扣劃至重整投資人及相關債權人賬戶。

*ST花王提示風險稱，公司進入重整計劃執(zhí)行階段，如不執(zhí)行或不能執(zhí)行重整計劃，公司將被宣告破產(chǎn)，股票面臨終止上市風險；公司股票自2021年5月6日起被實施其他風險警示，2024年4月30日起被疊加實施其他風險警示，2024年9月9日起被實施退市風險警示。