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英偉達(dá)等科技巨頭陸續(xù)宣布上線DeepSeek大模型

春節(jié)期間手機(jī)市場(chǎng)迎消費(fèi)熱潮，2025年國(guó)內(nèi)手機(jī)出貨量或達(dá)3億多部

這類產(chǎn)品有望加速落地，低空領(lǐng)域百億級(jí)市場(chǎng)空間可期

具身智能是發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力的未來產(chǎn)業(yè)新賽道

DeepSeek爆紅后該細(xì)分AI趨勢(shì)或?qū)⒓铀?/p>

【主題詳情】

英偉達(dá)等科技巨頭陸續(xù)宣布上線DeepSeek大模型

據(jù)媒體報(bào)道，近日，DeepSeek大模型迎來了一波重大進(jìn)展，微軟、英偉達(dá)、亞馬遜、英特爾、AMD等科技巨頭都紛紛宣布上線DeepSeek大模型，這一舉動(dòng)不僅標(biāo)志著AI技術(shù)的又一次飛躍，也預(yù)示著企業(yè)級(jí)智能應(yīng)用將迎來更加廣闊的發(fā)展前景。

廣發(fā)證券研報(bào)指出，DeepSeek推動(dòng)的“開源”+“低價(jià)”+“蒸餾”的模式，將推動(dòng)AI應(yīng)用加速發(fā)展，并推動(dòng)推理測(cè)需求提升。第一，DeepSeek“開源”的模式天然有助于推動(dòng)AI生態(tài)完善和AI應(yīng)用落地。第二，通過低成本，DeepSeek實(shí)現(xiàn)了低定價(jià)。在性能不分伯仲的情況下，其API價(jià)格顯著低于GPT-o1。第三，DeepSeek-R1允許用戶通過蒸餾技術(shù)借助R1訓(xùn)練其他模型，有助于推動(dòng)垂直化小模型發(fā)展，進(jìn)而促進(jìn)AI應(yīng)用落地。

公司方面，引力傳媒已推出自有營(yíng)銷電商行業(yè)模型并推出三大智能體（Agent）-感知智能體、決策智能體、內(nèi)容智能體，用以增強(qiáng)營(yíng)銷決策、創(chuàng)意素材、視頻混剪等環(huán)節(jié)內(nèi)容產(chǎn)出的精準(zhǔn)性與穩(wěn)定性。此外，公司基于實(shí)際業(yè)務(wù)應(yīng)用場(chǎng)景推出“創(chuàng)意助手”、“視頻助手”和“通用助手”三大AIGC產(chǎn)品應(yīng)用。值得買與更多外部多領(lǐng)域伙伴展開合作，共建“AI+興趣”雙輪驅(qū)動(dòng)的消費(fèi)生態(tài)，推進(jìn)“全面AI戰(zhàn)略”的有效落地。公司的官方應(yīng)用“什么值得買”已經(jīng)已陸續(xù)接入了豆包AI、Kimi、智譜清言、訊飛星火、海螺AI、騰訊元寶等大模型平臺(tái)，為用戶在這些大模型平臺(tái)提供消費(fèi)信息服務(wù)。

春節(jié)期間手機(jī)市場(chǎng)迎消費(fèi)熱潮，2025年國(guó)內(nèi)手機(jī)出貨量或達(dá)3億多部

據(jù)媒體報(bào)道，乙巳蛇年春節(jié)，手機(jī)、平板、手表、汽車等受到2025年“兩新”政策補(bǔ)貼的產(chǎn)品，成為廣大消費(fèi)者置辦年貨時(shí)的“新選擇”。線上方面，天貓數(shù)據(jù)顯示，截至1月30日24點(diǎn)，春節(jié)前三天（除夕、初一、初二）手機(jī)品類成交同比增長(zhǎng)超50%。截至目前，共15個(gè)省份手機(jī)國(guó)補(bǔ)活動(dòng)全面上線天貓，其中春節(jié)期間，新增廣東、北京、安徽、陜西4個(gè)省市。線下消費(fèi)場(chǎng)景同樣火熱。以北京市為例，市商務(wù)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，假期前四日，受以舊換新政策帶動(dòng)，電商業(yè)態(tài)銷售額增長(zhǎng)較快，同比增長(zhǎng)18.7%。

中信證券指出，消費(fèi)電子補(bǔ)貼對(duì)產(chǎn)業(yè)鏈的影響既體現(xiàn)在縮短換機(jī)周期（量），也體現(xiàn)在促進(jìn)產(chǎn)品高端化升級(jí)（價(jià)），有望拉動(dòng)下游需求增長(zhǎng)，帶動(dòng)換機(jī)周期縮短，預(yù)計(jì)國(guó)內(nèi)手機(jī)出貨量2025年達(dá)到3.1億部至3.2億部規(guī)模，看好國(guó)產(chǎn)安卓品牌公司以及彈性較大的安卓鏈芯片設(shè)計(jì)及光學(xué)公司。同時(shí)，也無需擔(dān)憂“果鏈”公司的業(yè)績(jī)確定性，蘋果2025年的主要看點(diǎn)在于AI創(chuàng)新下的全球換機(jī)+新興地區(qū)份額拓展邏輯，今年出貨總量仍將保持穩(wěn)定。

公司方面，卓翼科技作為國(guó)內(nèi)大型3C產(chǎn)品和智能硬件產(chǎn)品的方案提供商，深耕3C領(lǐng)域近二十年，聚焦網(wǎng)絡(luò)通訊、消費(fèi)電子以及智能硬件產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。藍(lán)思科技與國(guó)內(nèi)外主要消費(fèi)電子品牌形成了長(zhǎng)期戰(zhàn)略合作，成為外觀件、結(jié)構(gòu)件、功能模組的主力供應(yīng)商。公司為蘋果結(jié)構(gòu)件模組核心供應(yīng)商。

這類產(chǎn)品有望加速落地，低空領(lǐng)域百億級(jí)市場(chǎng)空間可期

SK集團(tuán)旗下電動(dòng)汽車電池銅箔廠商SK Nexilis宣布，已經(jīng)開發(fā)出固態(tài)電池的集電器，這些集電器包括鎳箔、鍍鎳箔和鎳合金。SK Nexilis表示，該公司將與原始設(shè)備制造商和電池制造商一起驗(yàn)證這些收集器的性能。

發(fā)展固態(tài)電池不僅是解決現(xiàn)有技術(shù)瓶頸的關(guān)鍵路徑，也是滿足未來多樣化應(yīng)用需求的重要方向。國(guó)聯(lián)證券指出，2024年11月14日，億航智能EH216-S全球首次eVTOL固態(tài)電池飛行試驗(yàn)的成功，標(biāo)志著固態(tài)電池在低空經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域的應(yīng)用得到了重大突破。目前來看，eVTOL電池普遍的能量密度在200Wh/kg-300Wh/kg,續(xù)航里程存在一定限制，隨著億航智能固態(tài)電池首飛，寧德時(shí)代與峰飛合作，以及其他多固態(tài)廠商布局低空，2025年eVTOL有望逐步向半固態(tài)過渡，正式打開固態(tài)電池低空市場(chǎng)。對(duì)于eVTOL而言，電池價(jià)值量高，且是易耗品。根據(jù)測(cè)算2031年eVTOL電池后裝市場(chǎng)為78億元，疊加2031年前裝市場(chǎng)，百億級(jí)市場(chǎng)空間可期。

上市公司中，南都電源表示，結(jié)合公司固態(tài)電池的技術(shù)特性，目前較匹配的應(yīng)用場(chǎng)景為低空飛行器、無人機(jī)、機(jī)器人、消費(fèi)電子產(chǎn)品等，目前已在對(duì)接相關(guān)公司。待固態(tài)電池規(guī)?；瘧?yīng)用后，可廣泛應(yīng)用于新能源領(lǐng)域，包括新能源汽車。上海洗霸在互動(dòng)平臺(tái)表示，樂見各地政府或相關(guān)部門出臺(tái)一系列鼓勵(lì)政策，以推動(dòng)先進(jìn)鋰電池-固態(tài)電池示范應(yīng)用。公司在新型固態(tài)電解質(zhì)材料、固/固界面和電池器件方面正在穩(wěn)步推進(jìn)，將積極參與相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈建設(shè)和示范應(yīng)用。光華科技生產(chǎn)固態(tài)電解質(zhì)所需的高純化學(xué)品，如硫化物、氧化物等。 硫化鋰相關(guān)固態(tài)電池材料產(chǎn)品目前產(chǎn)能為300噸/年，公司可根據(jù)市場(chǎng)需求，在現(xiàn)有廠區(qū)通過購(gòu)置反應(yīng)釜等生產(chǎn)設(shè)備將產(chǎn)能擴(kuò)至3000噸/年。

具身智能是發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力的未來產(chǎn)業(yè)新賽道

日本沖繩科學(xué)技術(shù)研究所認(rèn)知神經(jīng)機(jī)器人團(tuán)隊(duì)開發(fā)了一種具有新穎架構(gòu)的具身智能模型。它允許科學(xué)家訪問神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)的各種內(nèi)部狀態(tài)，并且能夠以與人類兒童相似的方式學(xué)習(xí)泛化，揭曉了神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)中認(rèn)知發(fā)展和信息處理的關(guān)鍵信息。該成果發(fā)表在新一期《科學(xué)·機(jī)器人學(xué)》雜志上。

具身智能主要以各種智能機(jī)器人的形態(tài)出現(xiàn)，融合了機(jī)器人領(lǐng)域與計(jì)算機(jī)領(lǐng)域下的多個(gè)學(xué)科，是所有學(xué)科發(fā)展到相當(dāng)成熟度之后才涌現(xiàn)出的能力。具身智能機(jī)器人是我國(guó)發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力的未來產(chǎn)業(yè)新賽道，集成了AI、先進(jìn)制造、新材料等先進(jìn)技術(shù)，將對(duì)社會(huì)產(chǎn)業(yè)變革和全球競(jìng)爭(zhēng)格局產(chǎn)生顛覆性影響。中航證券指出，展望2025年的具身智能（包括人形機(jī)器人），將繼續(xù)從本體擴(kuò)展到具身腦的敘事主線。當(dāng)前，機(jī)器人軟硬件技術(shù)漸趨成熟，大模型+具身智能打開人形機(jī)器人產(chǎn)業(yè)長(zhǎng)期成長(zhǎng)空間。

上市公司中，江蘇雷利的空心杯、絲桿、齒輪箱等產(chǎn)品可用于靈巧手，同時(shí)公司積極完善相關(guān)產(chǎn)品平臺(tái)布局，在靈巧手、線性關(guān)節(jié)等環(huán)節(jié)均有產(chǎn)品處在研發(fā)或送樣階段。天準(zhǔn)科技AI邊緣計(jì)算控制器基于英偉達(dá)Jetson芯片構(gòu)建，已經(jīng)落地到無人物流車、智能網(wǎng)聯(lián)、低空經(jīng)濟(jì)、具身智能等多個(gè)應(yīng)用場(chǎng)景。利亞德在人工智能領(lǐng)域，公司基于空間計(jì)算技術(shù)已陸續(xù)推進(jìn)在具身智能領(lǐng)域的合作，同時(shí)與合作伙伴共同開發(fā)了AR/AI眼鏡。

DeepSeek爆紅后該細(xì)分AI趨勢(shì)或?qū)⒓铀?/strong>

知名分析師郭明遐日前發(fā)文指出，DeepSeek爆紅后，端側(cè)AI趨勢(shì)將加速。DeepSeek的爆紅直接提升英偉達(dá)H100的訓(xùn)練需求，這證明優(yōu)化訓(xùn)練方式(也可視為成本降低)有助訓(xùn)練需求；另一個(gè)更顯著的趨勢(shì)是興起了在本地端部署LLM的熱潮。

東吳證券王紫敬認(rèn)為，開源和低成本讓模型層面的差距迅速縮小，為推理側(cè)應(yīng)用（包括端側(cè)和軟件）的爆發(fā)打下基礎(chǔ)，小型團(tuán)隊(duì)不需要重資產(chǎn)投入就可以蒸餾出先進(jìn)小模型（適用于各類端側(cè)mini場(chǎng)景），并且端側(cè)算力就可以跑通小模型，2025年或是端側(cè)的爆發(fā)元年。

上市公司中，全志科技多款產(chǎn)品可以服務(wù)于端側(cè)智能終端的應(yīng)用場(chǎng)景。樂鑫科技表示，在端側(cè)AI的布局早在2019年上市募投項(xiàng)目時(shí)就開始了，第一款帶端側(cè)AI功能的AIoT芯片ESP32-S3于2020年底發(fā)布，在2023年開始放量，目前是和AI應(yīng)用相關(guān)的主力產(chǎn)品線，增速很快。